эффективная токеномика может привести к стоикратному увеличению токена за год, в то время как плохая токеномика может вызвать его снижение на 90%. Овладение токеномикой является ключевым фактором успеха в мире криптовалюты. Избегайте случайной торговли — это может привести к значительным потерям. Крипто-влиятельный Циклоп предлагает подробный обзор токеномики, предоставляя вам полное руководство. Когда вы обнаруживаете перспективный токен, например, на CMC, вы столкнетесь с следующей информацией:

рыночная капитализация (mc)

общее предложение

оборотный запас

полностью разводимая стоимость (fdv)

это фундаментальные показатели предложения:

• оборотный объем: токены, которые в настоящее время доступны на рынке
• общее количество: максимальное количество токенов, которые могут существовать
• капитализация рынка (mc): общая рыночная стоимость циркулирующего предложения (в usd)
• полностью разведенная стоимость (ПРС): общая рыночная стоимость общего предложения (в долларах США)

понимание этих метрик позволяет оценить потенциал токена. но для осознанной оценки вам нужно больше, чем поверхностное понимание. вам нужно понять их механизмы и их влияние на цену.

давайте начнем с предложения. токены могут идти по одному из двух путей:

• инфляционный
• Дефляционный

Инфляционные токены: эти токены могут увеличиваться в предложении, процесс, известный как выпуск. Выпуск обычно является негативным фактором, поскольку часто приводит к уменьшению стоимости. Однако, если скорость выпуска медленная и количество выпущенных токенов невелико, это может не оказать существенного влияния на стоимость токена.

дефляционные токены: эти токены сокращаются в предложении со временем. это происходит, когда проект выкупает токены и сжигает их. в теории уменьшение предложения должно увеличить стоимость токена, но на практике это не всегда так.

теперь давайте обсудим ключевые факторы, определяющие выпуск и срок службы токена: выделение и распределение. существует два основных метода:

• предварительный майнинг: токены распределяются среди ранних инвесторов, команды, консультантов и других.
• честный запуск: у всех есть равные возможности для покупки токенов. большинство проектов предпочитают метод предварительного майнинга.

почему этот метод важен? потому что если событие генерации токенов (tge) выпускает 100% токенов и 50% выделяются инвесторам, эти инвесторы могут продавать свои токены в любое время, что потенциально оставит розничных инвесторов с пустым мешком. поэтому важно понимать:

• распределение в рамках TGE
• распределение (периоды блокировки токенов)
• периоды скалы

распределение токенов обычно включает следующих получателей:

• частная продажа (инвесторы, инфлюенсеры и т. д.)
• публичная продажа (розничные инвесторы)
• маркетинг
• экосистема (стейкинг, вознаграждения и т. д.)
• воздушные капельницы

как продаются токены?

день выпуска токенов известен как событие генерации токенов (tge).

распределение Токенов относится к проценту Токенов, распределенных всем вышеупомянутым получателям (обычно 10-20%).

период обрыва - это время между tge и началом следующего периода расторжения.

распределение означает постепенный выпуск определенного процента токенов каждый месяц.

в последнее время некоторые проекты приняли метод с небольшим процентом TGE (до 20%), за которым следует несколько месяцев ожидания и более 12 месяцев размораживания. Этот подход лучше подходит для долгосрочного успеха проекта, поэтому важно проверить все эти детали перед инвестированием.

Еще одним ключевым фактором для успеха любого токена сегодня является спрос. Вот почему команды проектов стимулируют розничных инвесторов покупать конкретные токены. Например, несмотря на серьезную инфляцию, люди все равно покупают доллары, потому что им нужны они для повседневной жизни.

в общем, существует четыре фактора, которые могут стимулировать спрос на токены:

• средство сохранения стоимости
• инициативы, осуществляемые сообществом
• эффект полезности
• Накопление стоимости

средство сохранения стоимости

Криптовалюты могут служить средством сохранения стоимости. Многие люди покупают криптовалюты просто чтобы вложить в них деньги, например, биткоин, который часто сравнивают с золотом.

инициативы, осуществляемые сообществом

как показал этот цикл массам, сообщества могут сильно влиять на спрос. Восхождение мемекоинов - это все о сообществе. Люди будут покупать вещи, которые, по их мнению, принесут им деньги.

эффект полезности

Спрос стимулируется, когда удержание токена предоставляет определенную полезность. Например, для того чтобы стейкать токены, вам нужны токены от определенной сети и т. д.

накопление ценности

стимулирование заинтересованных лиц также предполагает, что люди ожидают, что токены будут предлагать некоторую форму ценности. вот где вступает стейкинг. вы можете заблокировать свои токены, чтобы получать регулярные вознаграждения. этот процесс приносит пользу всем затронутым сторонам и несет относительно низкий риск.

еще один вариант - держать. Команды проектов часто предоставляют вознаграждения или авиадропы держателям, что приносит пользу всем участникам. Существует несколько способов снизить давление на продажу через держание:

1. vetoken

Вы можете заработать VeToken, владея токенами.
«ve» означает голосовую задержку, что означает, что блокированием ваших токенов вы получаете право голоса.
чем дольше вы держите свои токены, тем больше накапливаете права голоса.

майнинг

Удержание также может улучшить эффективность вашего майнинга. Чем больше токенов у вас есть, тем выше будет ваш коэффициент доходности. Более того, важно понимать, кто удерживает токены, независимо от спроса. Это сильное сообщество или в основном продавцы? Для определения этого требуется более глубокое взаимодействие и анализ сообщества проекта. Кроме того, токены с плохой токеномикой все равно могут увеличивать свою стоимость, и обратное также верно. Всегда имейте это в виду. Вот основные аспекты, которые следует проверить перед инвестированием:

• общий объем и обращающийся объем
• Распределение и распределение
• Периоды блокировки / даты разблокировки
• проценты выпуска
• спрос

проведя этот анализ, вы можете определить, стоит ли инвестировать в проект.

отказ от ответственности:

1. эта статья перепечатана из [Феликс], все авторские права принадлежат оригинальному автору [циклоп]. если есть возражения к этому перепечатыванию, пожалуйста, свяжитесь сGate learnкоманда, и они незамедлительно справятся с этим.
2. отказ от ответственности: мнения и взгляды, выраженные в этой статье, являются исключительно мнением автора и не являются инвестиционным советом.
3. переводы этой статьи на другие языки предоставлены командой Gate Learn. их нельзя копировать, распространять или плагиатировать без упоминанияGate.io.